GÜNLÜK BÜLTEN - 15.06.2022
Yurt dışında bugün Fed faiz kararı takip edilecek
● Fed ayrıca makro projeksiyonları da açıklayacak
● Yurt içinde bugün Mayıs bütçe dengesi verisi açıklanacak
● Ayrıca konut satış verisi de yayımlanacak ABD’de 2 günlük Fed toplantısının neticelenmesi öncesinde oynak seyir devam etti. 5 gündür düşüş göstererek Ocak’tan beri en uzun aşağı yönlü trendi sergileyen S&P500 ve özellikle toplam piyasa değeri 5,4 trilyon USD’yi bulan BT şirketlerinde (Apple, Microsoft, Nvidia, Visa, vb.) seans sonuna yakın görülen artışla toparlanan Nasdaq endeksleri günü sırasıyla -%0,4 ve +%0,2 değişimle kapattı. Euro Bölgesi’nde (EB) hisse senedi endeksleri üst üste 6. günü de düşüşle tamamlayarak Mart 2020’den beri en uzun süreli aşağı yönlü eğilimi gösterdi. Bölge genelinde endekslerde günlük %0,2 ila %1,8 oranında düşüşler gözlendi. Petrol fiyatlarında, OPEC toplantısı öncesi Biden’ın gelecek ay Suudi Arabistan’a bir ziyaret gerçekleştirip petrol üretimi konusunda fikir alışverişinde bulunacağına yönelik haberlerin etkili olduğu görüldü. Brent petrolün spot fiyatı 119,5 $/bbl’den işlem görüyor. ABD 2 yıllık tahvil getirilerinin de 2007’den beri en yüksek seviyelere bu kadar hızlı gelmesi ile tahvil getirilerindeki volatilite endeksi olan MOVE da 2020 Mart’ından beri en yüksek seviyesinde bulunuyor. Altının ons fiyatı 2 yıllık tahvil getirilerindeki ve DXY’deki yükselişle dün günü 1808$/ons seviyelerinden sonlandırdı.
● Çin’de sanayi üretimi Mayıs’ta düşüş beklentilerinin aksine yıllık %0,7 artış gösterdi. Perakende satışlar da ise zayıf seyir devam etti. Almanya’da yatırımcıların ekonomik görünümüne ilişkin beklentilerini gösteren ZEW endeksi Mayıs’ta -34,3 iken Haziran ayında -28.0 seviyesinde gerçekleşti. Finansal piyasa uzmanlarının ekonomi konusunda daha az karamsar olduğu ancak ekonominin halen Rusya'ya yönelik yaptırımların etkileri, Çin'deki salgın durumu gibi birçok riskle karşı karşıya olduğu belirtiliyor.
● Yurt dışında piyasalar bugün Fed faiz kararını takip edecek. Fed’in artan enflasyon karşısında parasal sıkılaştırmanın hızını artırıp artırmayacağı izlenecek. ABD’de tüketici enflasyonu Mayıs’ta %8,6 ile son kırk yılın en yüksek seviyesinde gerçekleşti. Piyasada medyan beklenti 50 baz puan artırım yönünde ancak 75 baz puanlık faiz artırımı da fiyatlanıyor. Eylül sonuna kadar ise toplam 175 baz puan artırım bekleniyor. Fed bugün ayrıca makro projeksiyonları da yayımlayacak. Fed, Mart ayında açıkladığı projeksiyonlarda 2022 yılı için ekonomik büyüme tahmini %4’ten %2,2’ye, enflasyon tahmini ise %2,6’dan %4,3’e revize edilmişti.
● Yurt içinde bugün Mayıs bütçe dengesi ve konut satışları verileri açıklanacak. Hazine dün gerçekleştirdiği ihalelerde ROT dahil toplam 31,5 milyar TL borçlandı. 5 yıl vadeli sabit kuponlu tahvil ihalesine yüksek talep gelirken, ortalama bileşik faiz %19,45’e geriledi. Hazine Haziran ayında toplam 49,4 milyar TL borçlandı. Haziran ayında toplam 28 milyar TL’lik iç borçlanma programlanmış idi. Yurt içi piyasalarda ise $/TL bu sabah 17,28 seviyelerinde.
Piyasa ve Teknik Görünüm
● Yurtdışı piyasalarda FED öncesi satıcılı seyir sonrası bugün ABD vadelileri hafif artıda seyrediyor. Dolayısıyla bugün yurtiçi piyasalarda yatay açılış bekliyoruz. Yurtdışı piyasalarda yaşanan gelişmelerin BIST’in performansı açısından belirleyici olmaya devam edeceğini öngörüyoruz. Diğer yandan ucuz değerlemeler endeksi kısa vadede direnç seviyesine itebilir.
● Teknik Yorum: BIST100 dün gün içerisinde geri çekilme yaşadığı 2490 seviyesinden tepki yaşadı. Kapanış 2509 seviyesinde gerçekleşti. Endekste yakın destek bölgesi olarak değerlendirdiğimiz 2510-2490 bandında tutunma çabası devam ediyor. Tepki çabası ise şimdilik yeterince güçlü değil. BIST’te 2540 seviyesinde bulunan 5 günlük ortalama altındaki hareket devam ederken, kısa periyot için yeni iyimserlik bölgesi olarak değerlendirdiğimiz 2575-2600 bandı altındaki hareket de geçerli durumda. Bu bant üzerine geri dönüş durumunda ancak kısa periyot için yeni bir iyimserlik gelişebileceğini düşünmeye devam ediyoruz. BIST’te 2510-2490 bandını yakın destek bölgesi olarak değerlendirmeye devam ediyoruz. Altına yaşanacak sarkma bu defa 2460-2440 bandını gündeme getirebilecektir. BIST100 için 2510-2490-2460-2440/25 destek, 2550-2575-2600-2620/50 direnç olarak belirtilebilir.
