Günlük Bülten 24 Kasım 2023
Yurt içinde İktisadi Yönelim Anketi yayımlanacak
● Ayrıca kapasite kullanım oranı ve sektörel güven endeksleri açıklanacak
● TCMB politika faizini 500 baz puan artırarak %40’a yükseltti
● ABD’de bugün kasım öncü PMI beklenti endeksi açıklanacak ABD hisse senedi piyasaları, Şükran Günü tatili nedeniyle kapalıydı. Düşük hacimli geçen sabah seansında S&P500 ve Nasdaq Bileşik endeksleri vadeli fiyatları ise sırasıyla %0,07 ve %0,09 getirilerle işlem görüyor. Euro Bölgesi (EB) hisse senedi endeksleri, PMI verilerinin beklentilerin üzerinde gelmesi ve ECB’nin PPK toplantı tutanaklarında gelinen politika faizinin yeterince sıkı olarak değerlendirilmesi sonrası günü pozitif seviyelerde tamamladı. ABD tahvil piyasasında tatil nedeniyle işlem olmadı. Sabah saatlerinde ise 2 yıl ve üzeri vadelerde satışlar hakim. 2 yıllık tahvil getirisi %4,94’e, 10 yıllık tahvil getirisi %4,46’ya yükseldi. Dolar endeksi sabah saatlerinde %0,1’lik hafif kayıpla 103,8 seviyesinden işlem görüyor. Brent petrol aktif vadeli kontratı, ABD petrol stoklarında görülen artışın etkisinin sürmesiyle dün günü %0,7 düşüşle 81,4$/bbl’den kapattı. Altının ons fiyatı günü %0,1’lik yükselişle 1992$/ons’tan kapattı.
● Euro Bölgesi’nde kasım ayı öncü PMI endeksleri beklentilerin hafif üzerinde gerçekleşmekle birlikte, 50 eşik seviyesi altında kalmaya devam etti. Veriler yılın son çeyreğinde de ekonominin daralabileceğine işaret ediyor. Bölgede istihdam sınırlı olmakla birlikte yaklaşık üç yıldır ilk kez düşüş gösterdi. İmalat sanayi PMI endeksi 43,1’den 43,8’e yükseldi; endeks Temmuz 2022’den bu yana daralma bölgesinde bulunuyor. Hizmet PMI endeksi son dört aydır daralma bölgesinde; ekimde 47,8 iken kasımda 48,2 seviyesinde gerçekleşti. Ülke bazında; Almanya’da bileşik endekste (45,947,1) iyileşme işaretleri görülürken, Fransa’da imalat sanayiinde bozulma (ekim: 42,8, kasım: 42,6) devam etti.
● İngiltere’de hizmet sektöründe toparlanma görüldü; endeks üç aylık düşüşün ardından öncü veriye göre kasımda 50,5 ile yeniden eşik seviyenin üzerinde gerçekleşti (ekim: 49,5). İmalat sanayi PMI endeksi 44,8’den 46,7’ye yükselirken, Ağustos 2022’den bu yana daralma bölgesinde. İsveç Merkez Bankası politika faizini piyasa beklentilerinin (25 bps artış) aksine %4,00 seviyesinde sabit bıraktı. Yurt dışında bugün ABD’de kasım ayı öncü PMI endeksi verileri açıklanacak. İmalat sanayiinde endeksin 49,9 ile eşik seviyenin hafif altında gerçekleşmesi, hizmet endeksinin ise 50,3 seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor.
● Yurt içinde TCMB kasım ayında politika faizini beklentilerin üzerinde olacak şekilde 500 baz puan daha artırarak %40’a yükseltti. Böylelikle, hazirandan bu yana toplam artış 31,5 puana ulaştı. Karar metninden faiz artışlarının devam edeceği anlaşılırken, sıkılaştırma adımlarının hızının yavaşlayacağına ve yakında sona ereceğine dair vurgu dikkat çekiyor. Bu çerçevede, politika faizi ilave iki adımla %45’e ulaşabilir.
● TCMB faiz kararının ardından üç ayrı duyuru yayımladı. Bunlara göre; i) ihracat ve döviz kazandırıcı hizmetler reeskont kredilerinde iskonto oranı azami yüzde 25,93’te sabit tutuldu. ii) Azami 10 yıl vadeli olarak kullandırılacak yatırım taahhütlü avans kredilerinin faiz oranı; teknoloji/strateji puanı, yatırım kapsamında yurt dışından sağlanan finansman oranı, finansal sağlamlık değerlendirmesine bağlı olarak yüzde 30 ile yüzde 15 aralığında" belirlenecek. iii) Kredi kartı azami faiz oranları ve üye işyeri azami komisyon oranlarında Aralık ayında değişiklik olmayacak.
● Yurt içinde bugün ise İktisadi Yönelim Anketi yayımlanacak. Ayrıca Sektörel Güven Endeksleri ve Kapasite Kullanım Oranı açıklanacak. Reel Kesim Güven Endeksi (RKGE) ekimde mevsimsellikten arındırılmış olarak 0,2 puan artışla 105,3’e yükselmişti. Hizmet, inşaat sektörü güven endeksleri artarken, perakende sektörü güven endeksi sert düşüş göstermişti. Ayrıca ekim ayı yabancı turist girişleri verisi açıklanacak.
Piyasa ve Teknik Görünüm
● Dün TCMB politika faizini piyasa beklentisinin üzerinde 500 baz puan artırdı. Karar sonrası BIST tarafında banka ve sigorta hisselerinin günü olumlu ayrışarak kapattığını gözledik. BIST-100 endeksi ise dalgalı bir seansın ardından günü en düşük seviyeden ve önceki güne göre %1’i geçen bir kayıpla tamamladı. Dün kapanışa doğru artan satış baskısı endeksin teknik seviyelerinin de bozulmasına neden oldu. Bugün piyasanın hisse bazlı hareketlerle daha dengeli hareket etmesini bekliyoruz.
● Teknik Yorum:
BIST100 dün gün içerisinde test ettiği 8062 seviyesinden geri çekilme yaşadı. Kapanış 7899 seviyesinde gerçekleşti. Endekste yakın direnç bölgesi olarak değerlendirdiğimiz 8084/100 bandı alt sınırından gelen realizasyon son iki gündür etkili oluyor. Bununla birlikte geri çekilmeler halen sınırlı düzeyde. 5 günlük ortalama altına hafif sarkma yaşanırken, 21 ve 50 günlük ortalama bölgesi üzerindeki hareket geçerli durumda. Dolayısıyla, ortalamalar üzerindeki harekete de bağlı olarak iyimserliğin devam ettiğini belirtebiliriz. Endekste 7865-7750 bandı saatlik periyot için destek bölgesi olarak düşünülebilir. Üzerindeki hareketin korunması yükseliş yönlü beklentinin devamına yönelik sinyal olarak değerlendirilmeli. BIST’te 8084/100 bandının aşılması yukarı yönlü hareketin hız kazanmasını sağlayabileceği gibi 8256 seviyesine yönelmeyi de destekleyebilecektir. 8513 seviyesi bir sonraki güçlü direnç olarak belirtilebilir.
Şirket Haberleri
● Aygaz,
Endeksin Üz. Getiri, 12A HF: 185,7TL) %55 iştiraki Sendeo kargo dağıtım operasyonlarına 277,8 milyon TL sermaye ekleyecek (Nötr). Sendeo’nun mevcut sermayesi 620 milyon TL idi. Ancak, önce cari dönem zararlarından mahsup edilmek üzere sermaye 420 milyon TL’ye düşürülecek, ardından 505 milyon TL yeni sermaye eklenmesiyle 925 milyon TL’ye çıkarılacak. Buna göre Aygaz %55 payı doğrultusunda 277,8 milyon TL ile sermaye artırımına iştirak edecek.
● Orge,
İzmir Amerikan Hastanesi Projesi elektrik işleri ihalesini 2,9 milyon EUR ve 58,2 milyon TL teklifle (dünkü EUR/TL kuruyla 150,3 milyon TL'ye denk geliyor) (KDV Hariç) kazandı. Şirket işveren ile sözleşme görüşmelerine başladı. İşin 360 gün içerisinde tamamlanması planlanıyor.
● Bankacılık Sektörü,
TCMB dünkü 500 baz puanlık politika faizi artışı sonrası kredi kartı azami faiz oranı ve üye iş yeri komisyon oranlarında yıl sonuna kadar değişim olmayacağını açıkladı. İlgili oranlar bankaların 32-45 gün vadeli TL mevduata uyguladığı ağırlıklı ortalama faiz oranı ile politika faiz oranının %10 fazlasının düşük olanı dikkate alınarak hesaplanıyor. TCMB mevduat faizlerini dikkate alarak aralık ayı için referans oranın sabit kalacağını hesapladı. TCMB en son 1 Kasım’da kredi kartı aylık azami faiz oranını %3,66 ve nakit çekim faiz oranın %4,42 olarak açıkladı. İlgili işlemlerde gecikme olması halinde ek 30 baz puan gecikme faizi uygulanıyor.
● Bankacılık Sektörü,
TCMB verilerine göre yurt içi yerleşiklerin döviz mevduatı 17 Kasım haftasında yaklaşık 0,9 milyar dolar artarak 176,7 milyar dolara yükseldi. Parite etkisinden arındırıldığında döviz mevduatlarında yaklaşık 0,7 milyar dolar civarında bir azalma oldu. Döviz korumalı mevduat (KKM) aynı haftada 71 milyar TL azalarak 2,8 trilyon TL'ye (97,1 milyar dolar) geriledi. Aynı hafta içerisinde TP ve YP (dolar bazında) krediler sırasıyla %0,4 ve %0,7 oranında artış gösterdi. TCMB verilerine göre 1 aydan uzun ve 3 aydan kısa vadeli TL mevduat faiz oranı haftalık 40 baz puan artarak %46,3'e yükseldi. Öte yandan haftalık bazda ortalama faiz oranları TL ticari kredilerde 50 baz puan azalarak yüzde 50,3'e, taksitli tüketici kredilerde 65 baz puan azalarak yüzde 59,5'e geriledi. Konut kredilerinde ise 65 baz puan artarak yüzde 42,4'e yükseldi.
